杠杆交易是一种常见的投资方式，它让投资者以相对较小的资金参与大额交易。通过杠杆交易，投资者可以放大其投资回报的潜力，但同时也伴随着较高的风险。对金融交易不太了解的人可能想象不出来如何用少量的资金进行高额的买卖，这因为在现实世界中我们无法用一块钱进行十块钱的交易，而在金融市场这样的交易比比皆是。
外汇交易杠杆的概念和原理
杠杆交易是指投资者使用借来的资金进行交易的方式，而原理基于合约交易机制。投资者与经纪商签订合约，借用经纪商的资金进行交易。投资者只需支付一定的保证金，而非全部交易金额，来开立一个仓位。保证金是投资者自有资金的一部分，它的比例决定了杠杆的倍数。
例如： 投资者选择1:100的杠杆比例，且拥有1,000美元的资金，那么投资者可以在外汇市场中控制相当于100,000美元的交易。 这意味着即使只有1%的价格波动，投资者也能够获得与100%投资额相等的盈利或亏损。
每笔交易不仅要根据杠杆比例提供交易保证金，还需要向经纪商缴纳一定的费用才能进场交易，一般为点差或手续费。所以，使用的杠杆比例越低，交易成本越高；成本越高，交易者就想要赚取更多的利润以支付成本。
杠杆带来的优势和劣势
投资者在选择杠杆投资时必须慎重考虑自己的风险承受能力和投资目标，毕竟杠杆是一把双刃剑。
优势（一）：增加投资收益
杠杆投资可以通过借入资金来扩大投资规模，因此可以增加投资收益。当投资获得高于借款利率的收益时，可以获得超额收益。
优势（二）：提高资本回报率
杠杆投资可以提高资本回报率，因为它可以使投资者用较少的资本来实现同样的投资回报率。这样，投资者可以更快地达到他们的投资目标，并获得更高的资本回报。
优势（三）：提高投资灵活性
杠杆投资可以让投资者在不降低自己的投资收益的前提下，将更多的资金用于其他方面，从而提高了投资灵活性。例如，如果你使用杠杆投资来购买房产，你可以用更少的现金购买更多的房产，同时将现金用于其他投资，如股票或债券。
劣势（一）：风险增加
杠杆投资带来了更高的投资回报，但也增加了投资风险。如果投资回报低于借款利率，投资者将不得不支付高额的利息，这可能导致损失更大。
劣势（二）：财务风险增加
借入资金可能会导致财务风险增加。如果借入资金的利率上升，投资者可能会面临较高的还款压力，甚至会面临债务违约的风险。
劣势（三）：无法抵抗市场波动
由于杠杆投资的本质，它往往比非杠杆投资更容易受到市场波动的影响。如果市场发生不利变化，投资者可能会面临更大的损失。
如何选择合适的杠杆？
选择适合自己的杠杆水平是非常重要的，因为不同的投资者根据自己的风险承受能力和交易经验，会选择不同的杠杆水平。
初学者：对于初学者来说，建议选择较低的杠杆水平，例如1:50或1:100，这样可以降低亏损风险，同时让你逐步熟悉交易市场。
经验丰富的交易者：经验丰富的交易者可能选择较高的杠杆水平，例如1:200或1:500，这样可以放大盈利，但同时也需要更谨慎地管理风险。
AximTrade汇胜的标准账户的杠杆比例最高可达 1:3000，美分账户最高可达 1:2000，ECN 账户最高可达 1:1000，无限杠杆账户最高可达 1:∞。
短线交易者：1万美元账户
1万美元的账户规模，交易者可以承担的风险是100美元（1万美元的1%）。如果交易风险（买入价与止损价之差）为300个基点，交易者可以承受风险为90美元的3个微型手的交易。在这种情况下，就不需要使用杠杆。进行此笔交易意味着投入3000美元（3个微型手），账户规模（1万美元）远大于交易金额。
如果交易止损位与买入价的差为75个基点，你可以承担的风险仍是100美元，在这种情况下，你可以进行1迷你手（风险为75美元）和3微型手（风险为22.5美元）。你总计交易1.3迷你手，那风险就是97.5美元，在你能承受的100美元风险以下。1.3迷你手价值为1.3万美元，你的账户中只有1万美元，因此你需要使用杠杆。在这种情况下，至少需要2：1的杠杆，因为这样你才能进行2万美元的交易（1万美元的2倍），当然足以进行1.3万美元的交易。
如果同时持有多个仓位，你将需要使用更大的杠杆，例如5:1和10:1。每笔交易都可以设定不同的止损位，因此，设定略高的杠杆要好于杠杆不足。即使你可以使用更大杠杆，也不一定非要使用。
当日交易者：1万美元账户
因为欧元美元货币对当日的波动通常在90至130个基点，所以交易者将可能不会在一笔交易上冒高于10-20个基点的风险。单笔交易亏损应保持在账户价值的1%以下。风险为20个基点的交易意味着交易者可以进行50微型手或5迷你手，在欧元美元交易中的风险为100美元。
5迷你手价值5万美元，因此需要杠杆（账户中只有1万美元）。风险控制的很好，因此在这种情况下，对于交易策略来说，有杠杆可用是巨大优势。日内交易者非常可能在类似的风险水平上建立多个仓位。如果交易者持有两个类似的仓位，意味着要在市场中部署15万美元。因此，交易者将需要最低15:1的杠杆，但是最高甚至可以达到30:1（交易者可以部署30万美元的仓位）或50:1。除此之外，几乎没有人使用更多杠杆。
规模较大或较小的账户可以重复相同的情况。
如果你账户中只有1000美元，想要进行当日交易，你可能想使用20或30:1的杠杆。与前面类似，你每笔交易面临10美元的风险，你的仓位规模将是上述例子的十分之一。
剥头皮：5000美元账户
坚持风险不能超过入金的1%，交易者每笔交易可以承受的风险为50美元（5000美元的1%）。剥头皮者每笔交易的风险通常较小（基点方面）。假设剥头皮交易者每笔交易冒10个点的风险。这意味着在欧元美元交易中，可以进行5迷你手的交易。如果在5迷你手中损失了10个基点，他们会损失50美元，或是账户金额的1%。
5迷你手的成本为5万美元，因此进行该笔交易需要10:1的杠杆。在一次进行多笔交易时这可能同样有效。如果一次创建3个仓位，这意味着要部署15万美元，至少要30:1的杠杆，可以使用50:1的杠杆从而留有余地，但是只有在持有多个仓位的时候才需要这样做。如果你一次进行一笔交易，那么15或20:1的杠杆就够了。
经纪商为什么提供这么高的杠杆？
外汇经纪商为什么提供高达500:1的杠杆？答案非常简单，是为了让交易者认为可以100美元的外汇交易资本进而孤注一掷的方式盈利。
以欧元美元为例，1微型手的成本为1000美元，1迷你手为1万美元，因此开立一个账户至少要1000美元，这意味着交易者需要使用杠杆才能建立最小仓位。
大多数新手外汇交易者都带着痴心妄想，他们会冒远高于1%本金的风险进行交易，疯狂的高杠杆使人们以为可以创造奇迹一夜暴富，但这种事情很少发生。
当然高杠杆对外汇投机者而言确实有很可能使你一夜暴富，比如在欧洲公投的时候，在平台上放十手空单，2000倍的高杠杆，10首占用保证金不过两三百美金，抓住1500点行情，一上午就净赚100万人民币。
高杠杆，高风险，高收益。
使用杠杆的结论
杠杆是一把双刃剑。一方面，可以增加盈利，但是也会放大亏损，毕竟投资有风险，入市需谨慎！
如果你处于持续亏损状态，最佳杠杆是最低杠杆或根本不使用杠杆，在亏损时使用过高杠杆只会让你的资金损失更快。如果你是一名新手或者是一名在苦苦挣扎的交易者，应该尽可能降低杠杆，这将通过防止你交易规模过大而使你留在场上。尽管你使用的杠杆规模很重要，但并非全部，实际上，杠杆在一定程度上是无关紧要的。
只要你将风险限制在账户余额1%到3%，可用杠杆就是无关紧要的。毕竟，1000美元的1%是10美元，无论杠杆是50:1还是400:1。
